Kraton Corporation, DL Chemical Co., Ltd. Tarafından Satın Alınıyor
Özel polimerler ve çam odunu hamurlaştırma yan ürünlerinden elde edilen yüksek değerli biyo-bazlı ürünlerin önde gelen küresel sürdürülebilir üreticisi Kraton Corporation, DL Holdings Co., Ltd.’nin (eski adıyla Daelim Industrial Co., Ltd.) bir yan kuruluşu olan
DL Chemical Co., Ltd.’nin Kraton’un %100’ünü satın alacağı yaklaşık 2,5 milyar dolarlık bir işletme değeri anlamına gelen tamamı nakit bir işlemde kesin bir birleşme anlaşmasına (“Birleşme Sözleşmesi”) girdiğini duyurdu.
Birleşme Anlaşması hükümlerine göre, Kraton hissedarları, sahip oldukları her bir Kraton adi hisse senedi için 46,50$ nakit alacaklardır. İşlemin bir parçası olarak DL Chemical, finansmanı tamamen taahhüt ettiklerini iletti.
Kraton’un Başkanı ve CEO’su Kevin M. Fogarty “Hissedarlarımızın yararına değeri maksimize etmeye odaklanan çok çeşitli stratejik alternatiflerin kapsamlı bir incelemesini takiben, Kraton Yönetim Kurulu, Kraton’un DL Chemical’a satışının Kraton hissedarlarının çıkarına olduğuna karar verdi. İşlemin Kraton hissedarları için anında ve kesin bir değer sağladığına ve Kraton’un etkilenmeyen piyasa değerine göre yaklaşık %50’lik cazip bir primi temsil ettiğine inanıyoruz” dedi. “Ayrıca, DL Chemical’ın Kraton’un işinin küresel ölçekte büyümesini desteklemeye devam etmek için endüstri varlığına ve kaynaklarına sahip olduğuna inanıyoruz”.
Kraton Yönetim Kurulu Başkanı Dan F. Smith “Hissedarlarımızın yararına değeri en üst düzeye çıkarma konusundaki uzun süredir devam eden hedefimizle tutarlı olarak, Kraton’un Yönetim Kurulu ve yönetim ekibi yıllar boyunca çok çeşitli stratejik alternatifleri aktif olarak değerlendirdi. Bugünkü duyuru, Kraton için stratejik gözden geçirme sürecinin doruk noktasını işaret ediyor ve Kraton hissedarları için önemli bir değer sağladığına inandığımız bir işlemle sonuçlandı. Buna ek olarak, birleşik şirketin ölçeğinin ve gücünün, Kraton’un küresel erişimini genişletirken, mevcut inovasyon hattındaki yatırımı daha da desteklemek ve sürdürülebilirlik tekliflerinin daha da genişlemesini sağlamak için sağlam bir platform yaratacağından, müşterilerimize ve çalışanlarımıza da fayda sağlayacağına inanıyoruz” dedi.
DL Chemical Başkan Yardımcısı ve İcra Kurulu Başkanı Sang Woo Kim “DL Chemical, 46 yıldır DL Group bünyesinde petrokimya işini sorumlu bir şekilde yürütüyor. Geçen yıl Kraton’un Cariflex işini satın aldıktan sonra, bu işi DL Group’a başarıyla entegre ettik” dedi.
“Ayrıca Kraton’un özel polimer ve biyo-bazlı kimyasal işiyle de oldukça ilgilendik ve bu kombinasyon, müşterilerimize daha geniş bir yelpazede yenilikçi ürünler sunmamıza olanak sağlarken, aynı zamanda dünya çapında 70 ülkeyi aşan çok çeşitli son pazarlara hizmet verme yeteneğini de ekleyecektir.”
rleşme Anlaşması, Kraton hissedarlarının işlem lehinde oy kullanmasını tavsiye eden Kraton Yönetim Kurulu tarafından oybirliğiyle onaylandı. Satın alma, hissedar ve düzenleyici onayların alınması da dahil olmak üzere belirli geleneksel kapanış koşullarına tabidir ve 2022’nin ilk yarısının sonunda tamamlanması beklenmektedir. J.P. Morgan Securities LLC, münhasır finansal danışman olarak ve King & Spalding LLP, işlemle bağlantılı olarak Kraton’a hukuk müşaviri olarak, hareket etmektedir. Goldman Sachs finansal danışman, O’Melveny & Myers LLP ise işlemle bağlantılı olarak DL Chemical’ın hukuk danışmanı görevini yapıyor.
Kaynak
